Rynek kredytów hipotecznych  w Polsce i Wielkiej Brytanii

Tomasz Lechowicz

doi:10.55225/pel.637

Authors

Tomasz Lechowicz WSB – National Louis University in Nowy Sącz https://orcid.org/0000-0001-7825-1297

DOI:

https://doi.org/10.55225/pel.637

Keywords:

mortgage, commercial bank, universal bank, mortgage bank, Poland, United Kingdom

Abstract

The aim of the article is to analyze and assess the development of the mortgage market in Poland and the United Kingdom from 2015 to 2024. The article utilizes the secondary data analysis method, particularly in regards to reports, publications, and analyses concerning the mortgage market. It also reviews the relevant literature on mortgage lending. In the tables, the growth rate is calculated for the years 2022 and 2023, as both Poland and the United Kingdom experienced high inflation and rise in interest rates to combat rising prices. Bank lending policies in Poland were characterized by a period of low interest rates that favored lending in 2015–2022, followed by a gradual tightening of lending criteria in response to high interest rates, until consumer lending policies were relaxed at the end of 2024. During this period, lending, especially mortgage lending, increased significantly, after which the market began to slow down in the face of interest rate increases.

Downloads

Download data is not yet available.

References

Ahrend, R., Cournède, B., Price, R. (2008). Monetary Policy, Market Excesses and Financial Turmoil. OECD Economic Department Working Papers No 597. Organisation for Economic Co-operation and Development. DOI: 10.1787/244200148201. DOI: https://doi.org/10.1787/244200148201 Google Scholar

Babecký, J., Havránek, T., Matějů, J., Rusnák, M., Šmídková, K., Vašíček, B. (2012). Banking, Debt, and Currency Crises: Early Warning Indicators for Developed Countries. Working Paper Series No.1485. European Central Bank. DOI: https://doi.org/10.2139/ssrn.2162901 Google Scholar

Bailey, A., et al. (2025). Financial Stability Report. Bank of England [online]. Dostępny w Internecie: https://www.bankofengland.co.uk/financial-stability-report/2025/december-2025 [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Bank of England. (2024). Bank of England Annual Report and Accounts – 2024. London: Bank of England. Dostępny w Internecie: https://www.bankofengland.co.uk/-/media/boe/files/annual-report/2024/boe-2024.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

BCBS. (2012). Core Principles for Effective Banking Supervision. Bank for International Settlements. Dostępny w Internecie: https://www.bis.org/publ/bcbs230.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Dabrawski, J.J., Beyers, C., de Villiers, J.P. (2016). Systemic banking crisis early warning systems using dynamic Bayesian networks. Expert Systems with Applications, 62, 225–242. DOI: 10.1016/j.eswa.2016.06.024. DOI: https://doi.org/10.1016/j.eswa.2016.06.024 Google Scholar

European Mortgage Federation. (2025). Hypostat 2025: A Review of Europe’s Mortgage and housing Markets. European Mortgage Federation. Dostępny w Internecie: https://hypo.org/sites/default/files/2025-09/EMF_Hypostat_2025.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Furga, J. (2010). Raport AMRON–SARFiN: ogólnopolski raport o kredytach mieszkaniowych i cenach transakcyjnych nieruchomości, 2. Związek Banków Polskich. Dostępny w Internecie: https://www.zbp.pl/getContentAsset/9d2182fb-79a2-4068-acd1-050c9a3708df/1b52933d-ceff-4d97-bee2-094d491a3634/Raport_Amron-Sarfin_2_2010vE.pdf?language=pl [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Gilad, S. (2008). Exchange without capture: The UK financial ombudsman service’s struggle for accepted domain, Public Administration, 86(4), 907–924. DOI: 10.1111/j.1467-9299.2008.00713.x. DOI: https://doi.org/10.1111/j.1467-9299.2008.00713.x Google Scholar

Główka, G. (2012). System finansowania nieruchomości mieszkaniowych w Polsce: doświadczenia i kierunki zmian. Warszawa: Szkoła Główna Handlowa – Oficyna Wydawnicza. Google Scholar

Główka, G. (2010). Mieszkaniowy kredyt hipoteczny w Polsce. Warszawa: Szkoła Główna Handlowa. Google Scholar

Gorzelak, G. (2014). The (non existing?) Polish crisis. W: G. Gorzelak, G. Chor-Ching (red.) Financial Crisis in Central and Eastern Europe: From Similarity to Diversity. Warszawa: Wydawnictwo Naukowe Scholar. Google Scholar

Główny Urząd Statystyczny. (2023). Sytuacja gospodarstw domowych w 2022 r. w świetle badania budżetów gospodarstw domowych. Warszawa: Główny Urząd Statystyczny. Google Scholar

HM Treasury. (2003). Annex Outlining Details of the New Inflation Target. HM Treasury. Google Scholar

Joy, M., Rusnák, M., Šmídková, K., Vašíček, B. (2016). Banking and currency crises: Differential diagnostic for developed countries. International Journal of Finance and Economics, 22(1), 44–67. DOI: 10.1002/ijfe.1570. DOI: https://doi.org/10.1002/ijfe.1570 Google Scholar

Kazimierski, M. (2023). Oprocentowanie kredytów hipotecznych w Europie 2023. Jak Polska wypada na tle innych krajów? totalmoney.pl. Google Scholar

Kolany, K. (2017). Najważniejsze wydarzenia 2017 w świecie pieniądza [online]. Dostępny w Internecie: https://www.bankier.pl/wiadomosc/Najwazniejsze-wydarzenia-2017-roku-w-swiecie-pieniadza-7563113.html [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Olszak, M.A. (2004). Wybrane aspekty rozwoju rynku kredytów hipotecznych w Niemczech i w Polsce. Warszawa: Szkoła Główna Handlowa. Google Scholar

Paczóska, A. (2008). Rynek kredytów hipotecznych w Polsce. Zeszyty Naukowe / Szkoła Główna Handlowa. Kolegium Gospodarki Światowej, 23, 261–274. Google Scholar

Pawłęga, S. (2010). Ocena założeń Ministerstwa Finansów do ustawy o odwróconym kredycie hipotecznym. Wiadomości Ubezpieczeniowe, 3, 59–69. Dostępny w Internecie: https://www.piu.org.pl/public/upload/ibrowser/WU/WU3_2010/pawlega.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Papież, R. (2004). Bankowość hipoteczna w Polsce. Kraków: Oficyna Wydawnicza Text. Google Scholar

Pietrzyk, M. (2009). Widmo kryzysu na rynku nieruchomości w Wielkiej Brytanii. Dostępny w Internecie: www.inwestycjealternatywne.pl [dostęp: 2009-11-05]. Google Scholar

Popek, M., Szymański, M. (2012). Pomyśl o swojej emeryturze już dziś. Warszawa: Komisja Nadzoru Finansowego. Dostępny w Internecie: https://www.knf.gov.pl/knf/pl/komponenty/img/KNF_Pomysl_o_swojej_emeryturze_29940.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Poskrobko, T., Zielińska, A. (2015). Innowacje w krajach rozwijających się a zrównoważony rozwój. Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, 409, 277–294. DOI: https://doi.org/10.15611/pn.2015.409.21 Google Scholar

Repullo, R., Saurina, J. (2011). The Countercyclical Capital Buffer of Basel III: A Critical Assessment. CEMFI Working Paper No. 1102. Madrid: CEMFI. Dostępny w Internecie: https://www.gtac.gov.za/wp-content/uploads/2021/11/The-Countercyclical-Capital-Buffer-of-Basel-III-A-Critical-Assessment.pdf [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Rosińska, M. (1997). Ekonomika i organizacja kredytu hipotecznego w Polsce. Warszawa: Zarządzanie i Finanse. Google Scholar

Rutkowska-Tomaszewska, E. (2014). Odwrócony kredyt hipoteczny – lekarstwo na ubóstwo emerytów (seniorów, osób starszych)? W: J. Blicharz, L. Klat-Wertelecka, E. Rutkowska-Tomaszewska (red.). Ubóstwo w Polsce. Wrocław: E-Wydawnictwo. Prawnicza i Ekonomiczna Biblioteka Cyfrowa. Wydział Prawa, Administracji i Ekonomii Uniwersytetu Wrocławskiego (s. 165–181) [online]. Dostępny w Internecie: https://repozytorium.uni.wroc.pl/dlibra/publication/51227/edition/51744/odwrocony-kredyt-hipoteczny-lekarstwo-na-ubostwo-emerytow-seniorow-osob-starszych-rutkowska-tomaszewska-edyta-orcid-0000-0001-9359-7034 [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Sądecki B. (2006). Potęga w kredytach hipotecznych. Home & Market, wrzesień. Google Scholar

Szelągowska, A. (red.). (2010). Współczesna bankowość hipoteczna. Warszawa: CeDeWu.pl. Google Scholar

Szygulski, P. (2010). Kredyt konsolidacyjny. Kiedy się opłaca i jak go wziąć? Money.pl [online]. Dostępny w Internecie: https://www.money.pl/banki/poradniki/artykul/kredyt;konsolidacyjny;kiedy;sie;oplaca;i;jak;go;wziac,238,0,703470.html [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Twardoch, A. (2015). Centralna, regionalna i lokalna polityka mieszkaniowa w kontekście prognozowanych zmian demograficznych. Wybrane skutki przestrzenne, społeczne i gospodarcze. Studia Ekonomiczne. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach, 223, 21–31. Google Scholar

Związek Banków Polskich. (2025). Raport Infokredyt 2025. Związek Banków Polskich. Raporty i Analizy [online]. Dostępny w Internecie: https://www.zbp.pl/aktualnosci/raporty-i-analizy/raport-infokredyt-2025 [dostęp: 2025-12-20]. Google Scholar

Raport Armon–Safrin. Kwartalnik. Warszawa: Związek Banków Polskich. Dostępny w Internecie: https://www.zbp.pl/Raporty/Raport-ARMON-SARFiN. Google Scholar